Fiche Produit
R-co Valor C EUR
SICAV Mixte — gestion discrétionnaire mondiale sans indice de référence | Rothschild & Co AM | Données au 27 février 2026
Accès reporting ↗SRI 4/72025 : +16,20%3 ans* : +13,11%5 ans* : +9,17%AUM : 10,76 Md€
Suggestion de présentation — email client
R-co Valor C EUR est un fonds mixte de référence géré sans contrainte d'indice par Yoann Ignatiew depuis près de 30 ans. Avec +171,77% sur 10 ans et une volatilité 3 ans de 11,64% seulement, il combine la recherche de performance actions mondiales (73,8% du portefeuille) à la flexibilité d'une poche tactique. Parmi ses 52 convictions : Alphabet, Ferrari, Agnico Eagle, Airbus, Tencent. Un fonds aux 10,76 milliards d'actifs — solide, liquide et différenciant dans toute allocation patrimoniale.
ISIN
FR0011253624
VL (27/02/2026)
4 098,57 €
Actifs sous gestion
10 759,06 M€
Frais de gestion
1,45% TTC (1,57% ex-post)
Type
SICAV Mixte
Date de création
03/10/2012 (1ère VL : 08/04/1994)
Horizon conseillé
5 ans
Indice de référence
Aucun
Société de gestion
Rothschild & Co Asset Management
Gérants
Y. Ignatiew / C.-E. Bilbault / H. Captier
Nombre de titres
52
Commission surperf.
Néant
Argumentaire client
1
Gestion discrétionnaire sans indice — liberté totale, conviction forte
R-co Valor ne se compare à aucun indice de référence. L'équipe de gestion conduit une allocation d'actifs mondiale entièrement discrétionnaire, combinant sélection fondamentale d'actions et poche de liquidités tactique (actuellement 26,2%). Ce format offre une flexibilité unique : le gérant peut réduire l'exposition actions lorsque les valorisations ou le contexte macroéconomique l'imposent, tout en maintenant une conviction forte à long terme.
2
+171,77% sur 10 ans avec une volatilité inférieure aux actions pures
Depuis sa création (1ère VL en 1994, part C créée en 2012), le fonds affiche +171,77% cumulés sur 10 ans, soit +10,51% annualisés — avec une volatilité 3 ans de 11,64% seulement, nettement inférieure à celle d'un fonds actions pur. Le Sharpe de 0,78 sur 3 ans atteste d'une qualité de performance ajustée du risque remarquable. En 2022, le fonds a limité sa baisse à -8,06% malgré un contexte de hausse des taux brutal.
3
Diversification mondiale opportuniste : mines d'or, technologie, Asie, luxe
Le portefeuille de 52 lignes reflète une vision thématique originale : poche minière significative (18,6% — Freeport, Agnico Eagle, Newmont, Ivanhoe) en couverture inflation, technologie internationale (Alphabet, Tencent, MercadoLibre, Alibaba), luxe (Ferrari), aéronautique (Airbus). La répartition géographique couvre 9 zones dont 20,5% Asie hors Japon et 15,4% Canada — décorrélée d'un portefeuille patrimonial typiquement europocentriste.
4
10,7 milliards d'euros sous gestion — un fonds de référence en gestion patrimoniale
Avec 10 759 M€ d'actifs, R-co Valor est l'un des fonds mixtes les plus importants du marché français, géré par Yoann Ignatiew depuis l'origine. Cette taille confère une liquidité quotidienne et une crédibilité institutionnelle renforcée. Le rating ESG A (score 6,42 vs univers 6,13) et le classement SFDR Article 8 confirment l'intégration rigoureuse des critères extra-financiers dans un portefeuille concentré et différenciant.
Performances cumulées — au 27/02/2026
| Période | Fonds |
|---|---|
| 1 mois | +0,94% |
| YTD (2026) | +2,07% |
| 1 an | +13,21% |
| 3 ans | +44,69% |
| 5 ans | +55,14% |
| 10 ans | +171,77% |
Performances annualisées & indicateurs de risque
| Horizon | Perf. annualisée | Volatilité | Sharpe |
|---|---|---|---|
| 3 ans | +13,11% | 11,64% | 0,78 |
| 5 ans | +9,17% | 12,84% | 0,58 |
| 10 ans | +10,51% | — | — |
Performances calendaires annuelles
| Année | R-co Valor C EUR |
|---|---|
| 2021 | +12,72% |
| 2022 | -8,06% |
| 2023 | +13,00% |
| 2024 | +16,71% |
| 2025 | +16,20% |
Les performances passées ne sont pas un indicateur fiable des performances futures. Calcul hebdomadaire.
Indicateurs de risque
Volatilité (1 an)
12,99%
Sharpe (1 an)
0,87
Volatilité (3 ans)
11,64%
Sharpe (3 ans)
0,78
Volatilité (5 ans)
12,84%
Sharpe (5 ans)
0,58
Indice de référence
Aucun
Tracking error
N/A
Exposition par classe d'actifs
Actions73.8%
Liquidités & Autres26.2%
Note : la poche Liquidités intègre le retraitement des produits dérivés.
Exposition sectorielle (poche actions)
Technologie / Internet26.6%
Minière18.6%
Industrie12.8%
Santé12.2%
Finance / Assurance11.1%
Biens de consommation / Luxe6.6%
Loisirs / Services5.3%
Transport3.6%
Services publics1.8%
Énergie / Services parapétroliers1.2%
Exposition géographique (poche actions)
États-Unis36.8%
Asie (hors Japon)20.5%
Canada15.4%
France11.9%
Amérique Latine et Centrale6.0%
Suisse3.9%
Italie2.8%
Royaume-Uni2.6%
Autres Zone Euro0.1%
Principales positions (poche actions)
| # | Valeur | Poids |
|---|---|---|
| 1 | Freeport-McMoRan Inc | 2,9% |
| 2 | Alphabet | 2,8% |
| 3 | Agnico Eagle Mines Ltd | 2,8% |
| 4 | Newmont Corp | 2,4% |
| 5 | Alibaba Group Holding Ltd | 2,1% |
| 6 | Ferrari NV | 2,1% |
| 7 | Tencent Holdings Ltd | 2,1% |
| 8 | MercadoLibre Inc | 2,0% |
| 9 | Ivanhoe Mines Ltd | 2,0% |
| 10 | Airbus SE | 2,0% |
Portefeuille total : 52 titres. Source : Rothschild & Co Asset Management — Février 2026.
Notation ESG (MSCI ESG Research)
| Critère | Fonds | Univers |
|---|---|---|
| Score ESG global | 6,42 (A) | 6,13 |
| Score Environnement (E) | 6,48 | 5,89 |
| Score Social (S) | 5,10 | 5,29 |
| Score Gouvernance (G) | 5,99 | 5,75 |
99%
Taux d'éligibilité ESG
65 titres dont 64 notés
A
Rating ESG global
vs A pour l'univers de gestion
30%
Représentation femmes CA
En ligne avec l'univers (30%)
43%
SBTi — Target Set
vs 40% pour l'univers